刘 芳 张颖慧

(西安石油大学 经济管理学院，陕西 西安 710065)

0 引 言

会计信息反映企业的经营成果和财务状况，是企业管理层进行再生产或投资决策的重要参考，也是投资者了解企业经营状况和评估企业内在价值的主要依据。然而，昆明机床跨期确认收入、欣泰电气虚构收回应收账款、瑞幸咖啡虚增收入等一系列谎报财务数据、虚增盈利、掩盖企业经营问题的造假事件层出不穷，误导了财务报表使用者，严重损害了投资者利益，危害了证券市场健康运行。可见，过度盈余管理问题一直以来都是我国经济发展的一大隐患。要解决这一问题，就要对盈余管理进行全方位多角度的深入研究。

近几年来，中美贸易战愈演愈烈，给中国经济增长和产品市场的稳定造成了一定冲击，加剧了产品市场竞争态势。在激烈的产品市场竞争环境中，投资者会积极地搜集企业相关信息，对证券分析师所提供的盈余预测报告也会更加敏感，促使企业为迎合分析师预测报告而向外传递积极的信息，以吸引更多的投资者。除此以外，当前我国会计制度以及相关法律体系还不够完善，企业制度也不够健全，为企业进行盈余操纵提供了机会。2019年商务部发布的上市公司财务安全评估报告指出：自2015年以来，财务安全总指数FSI一直呈现下降趋势，表明我国非金融类企业财务安全形势比较严峻，尤其是2019年FSI总指数下降了57.66个基点，财务安全状况是近5年里最差的一年。……