朱艳霞 房文彬

近日，超过100家保险公司公布了2020年度个人短期健康保险业务整体综合赔付率。《中国银行保险报》梳理了73家人身险公司、35家财产险公司的综合赔付率数据发现，不同公司之间的差异较大，6家公司综合赔付率超过100%，4家公司则低至负数。

财险公司综合赔付率差异大

据统计，在已披露综合赔付率的35家财产险公司中，有2家公司的个人短期健康险综合赔付率超过 100%，有17家险企该项业务的综合赔付率低于50%，其中3家公司综合赔付率为负值。

针对这一现象，首都经济贸易大学保险系副教授李文中表示，影响保险公司业务综合赔付率的因素比较复杂，主要受承保、理赔两端的影响。

从销售承保端来说，如果保险公司采用较激进的低价销售策略或者宽松的核保政策，都会提升未来的赔付率；反之，则未来赔付率会低一些。从理赔端看，若保险公司把关不严，也会导致赔付率上升。

他认为，短期之内综合赔付率还会受到其他因素的冲击而波动。例如对于业务规模较小的公司而言，偶然出现的大额赔付也会在短期内造成综合赔付率上升。

值得关注的是，不同财产险公司的个人短期健康险综合赔付率差距巨大，最高为安心财险达112.26%，最低为黄河财险为-173.59%。

“某项保险业务综合赔付率超过100%，意味着该业务在统计期限内出现承保亏损。如果持续亏损，将危及经营的可持续性，以至于可能损害保单持有人的利益。”李文中表示。

另外，还有黄河财险、安信农险、诚泰保险这3家公司的短期健康险综合赔付率为负。以黄河财险为例，该公司旗下两款个人短期健康险产品中，齿科医疗保险综合赔付率125.84%，但占保费绝对比重的综合医疗保险综合赔付率为-160.32%，因此，最终合计的个人短期健康险综合赔付率为-173.59%。黄河财险解释称，以上产品综合赔付率为负的原因为准备金的释放。

八成人身险公司综合赔付率低于50%

从已披露综合赔付率的73家人身险公司的数据来看，4家人身险公司综合赔付率超100%，分别为国华人寿、上海人寿、太平洋健康（原太保安联健康）、和谐健康。

其中，国华人寿的综合赔付率最高，达173.87%，上海人寿的这一指标也高达154.57%。

数据显示，仅有14家人身险公司综合赔付率高于50%，也就是说八成以上公司的这一数据低于50%。

此外，9家公司的综合赔付率在10%以下。对此，海保人寿、大家人寿等多家公司表示，公司个人短期健康保险业务量较小，所以综合赔付率较低。而和泰人寿的综合赔付率为-7%，该公司表示，旗下4款产品综合赔付率均为负，原因同样为准备金的释放。

“短期健康险的综合赔付率指标容易产生波动，比如2020年由于疫情，一些客户无法去医院看病，导致赔付率相对较低，恢复正常后这一数据可能会反弹。另外，各地医保政策在变化，还有很多医保目录外药品成本转嫁给商业保险，这些都会导致未来健康险赔付率出现较大变化。”一位保险业内人士表示。

應持续关注数据变化

根据《中国银保监会办公厅关于规范短期健康保险业务有关问题的通知》（以下简称《通知》）的要求，保险公司应当每半年在公司官网披露一次个人短期健康保险业务整体综合赔付率指标。其中，上半年赔付率指标应当不晚于每年7月底前披露；年度赔付率指标应当不晚于次年2月底前披露。

银保监会相关负责人曾就《通知》答记者问时表示，通过披露短期健康保险综合赔付率数据、产品停售信息等，强化社会公众监督，约束保险公司不合理的经营行为。

万联证券认为，对保险公司而言，加大赔付率信息披露力度，将促使其加强对经营情况的实时监控，若预期与实际数据呈现明显偏离，保险公司能够及时做出应对，根据实际经验调整精算假设。同时，理赔数据透明化有利于监管部门对整个市场的监控，及时发现问题、解决问题，维护市场的长期稳定发展。

“就短期健康险业务而言，由于近年来业务处于高速增长之中，综合赔付率总体偏低也是一种正常现象。再考虑到我国保险市场越来越成熟，竞争越来越充分，可以预见未来短期健康险的综合赔付率会总体缓慢向上。”李文中分析认为，对单个保险公司的短期综合赔付率，特别是一些小公司的短期综合赔付率高低作出评判是不科学的，因此各家公司短期综合赔付率对于消费者购买保险的参考作用有限。

上述保险业内人士认为，这是保险公司首次披露短期健康险的综合赔付率指标，一段时间成本可控后，续赔付率不断提升的情况是普遍存在的，保险公司应持续关注这一数据的变化。

摘自《中国银行保险报》