陈旺

摘 要 文章以A公司为例，分析生产制造型企业在面对日趋复杂的国际国内环境的情况下，通过对财务数据及指标的分析，及时发现企业在生产经营过程中的问题，并对管理层进行提示预警，进而树立起业财联动、全员风险防范的意识，有效防范化解可能出現的财务危机，保证企业安全、平稳运行。

关键词 财务风险 预警指标 防范 制度

一、引言

财务风险处于各种风险的核心地位，企业各种风险最终都通过财务风险来体现，因此对于财务风险的管理是企业全面风险管理的最佳切入点和重中之重。随着经济一体化程度不断加深，各个行业尤其是生产制造业的市场竞争不断加剧，财务风险管理的重要性尤为凸显。然而，财务风险的识别及管控不能仅需要依靠财务人员，更多的还需要财务业务人员互相配合，实现信息互通，通过财务业务联动打造财务分析及预警体系对企业发展有着重要意义。

二、以资产负债表项目为基础的财务预警体系搭建

（一）A公司主要情况简介

A公司成立于2010年（从B上市公司分离设立），是中低压成套设备制造公司，2013年公司整合集团公司旗下另外两家同类产品企业，主要产品为断路器、互感器、开关柜、预装式变电站等。虽然公司成立时间不长，但其组成部分都是老国企，管理水平参差不齐，给企业管理带来很大挑战。

（二）资产负债表项目预警体系搭建

1.思路

资产流动性反映了企业关键时刻的变现能力，资产质量反映企业资产的可变现比例。本文对A公司资产负债项目按照流动性进行管理，以实现企业的资产质量筋肉坚实。

2.日常管理

（1）货币资金（票据）管理。资金是企业的血液，是企业经营运转的基础，因此对于资金的管理显得尤为重要，尤其是2020年的新冠肺炎疫情更是凸显了现金储备的重要性。

A公司按照资金日报表和月度报表滚动管理相结合的方式，区分刚性支出、生产经营物资采购支出和日常业务费用支出，保障每日刚性资金（票据兑付、借款偿还、税款、工资等）支出。月度统筹滚动规划6个月资金情况，提前合理筹划月度票据开具及到期情况，使收款和支出可以合理配置，对个别月份可能出现的资金短缺情况提前一个季度对业务团队进行预警。公司自2016年以来在经营规模大幅增长的情况下，短期借款及财务费用逐年下降，短期借款从月均8000万元降到4000万元，财务费用从400万元降到200万元，资金风险逐步降低。

（2）应收款项管理。应收款项包括应收账款、其他应收款，对该部分的管理体现了公司后续的回血能力。

①应收账款。由于A公司是多个老国企整合而成，应收账款金额较大（占资产总额约50%）且结构复杂，因此厘清应收账款显得迫切而必要。首先，建立年度对账机制，并进行预警：通过连续对账，回函率从最初的60%上升到90%，差异率从最初的30%降低到3%。对对账期间发现的各种问题，如业务员截留货款、合同变更未调整账务、通过实物抵账或已承诺放弃部分款项未反馈财务账务处理等，在公司范围内提醒通报，逐步规范业务财务处理。其次，加强货款账龄管理并预警：建立四级货款清收体系，即业务员清收、销售系统内部清收、公司清欠、法务清收，明确各级时间节点，各级密切配合，提高响应速度，避免错过最佳清收时间点。最后，对长账龄且回收无望的应收账款进行公司内外部悬赏，提高奖励比例，最大限度地减少公司损失;

②其他应收款。主要为投标保证金和备用金，公司逐步建立3个月预警机制，对于3个月未清理的账款应及时向业务部门预警并对经办人员进行经济处罚;同时逐步将投标保证金支付由银行电汇向投标保函转变，降低资金风险。

（3）预付账款管理。公司处于高度竞争的行业，为了满足客户需求，部分定制元件需先款后货，因此对公司预付账款的管理也很必要，为此公司结合产品生产周期对预付账款实行账龄管理，对3个月以上的账款进行预警并对经办人员进行经济处罚，使公司超账龄预付账款占用较少且整体风险可控。

（4）存货管理。存货是生产和销售的缓冲地带，容易产生潜在亏损。当前产品升级换代较快，长账龄库存会因技术升级而无法使用，因此对存货的库龄管理非常重要，对可能产生呆滞的存货要提前介入进行管理以减少公司的损失，A公司对3个月以上的存货按月对业务部门进行预警并限期清理，公司整体存货质量良好。

（5）应付款项管理。一般情况来说，企业对于应收账款的管理较为全面，对应付账款的管理比较容易忽略，其实应付账款管理也非常重要，主要从两个方面来开展。一是对供应商，应加强账务核对，可以采取发空白函的形式;二是采购部门要加强对应付暂估的清理，长期未清理的暂估可能隐藏经营业务的异常，如重复入库或生产异常，因此A公司非常重视对3个月以上的应付暂估的清理，同时也缓解了公司税款缴纳的负担。

（6）特殊业务管理。特殊业务管理在A公司主要包括提前开具销售发票、不具备发货条件（款未到、合同未签回等）的特殊发货、已发货销售未开具销售发票等，对于该类业务均应实行严格的审批手续并由经办人员承诺清理时限，财务人员对以上业务分别进行台账管理，定期跟踪反馈执行情况。

资产的质量一定程度上反映着公司的经营质量，因此对资产的日常管理尤其是异常管理是不可或缺的，有效的管理也将促进企业健康发展。

三、以经营业绩改善为重点的预警体系搭建

（一）思路阐述

经营业绩反映着企业的造血能力和发展潜力，经营业绩的好坏决定着企业在激烈竞争环境中能否存活并发展壮大，因此，对影响企业经营业绩的主要因素进行分析并向管理层反馈预警是必要的。

（二）日常管理

1.成本管控

资产收益是企业现金流量的源泉，只有通过主导业务不断拓展市场增值能力，才可能真正地、持续性地避免不确定危机的袭扰，主导业务利润及其所占比重大小是决定企业是否具有稳定性与可靠性的基础。在高度竞争的行业，市场价是公平的，成本控制能力决定着企业盈利能力。因此，成本控制是降低产品成本、增加盈利、提高经济效益的重要途径，也是保证企业完成既定目标的重要手段。成本控制的结果体现为毛利率水平的高低，作为财务人员，要对毛利率保持高度敏感，对于毛利率低于公司设定目标的合同，要通过目标成本法保障公司利润，对于持续性毛利下滑的情况要及时报告管理层。

2.期间费用管控

期间费用要从性态来分析，区分固定费用、变动费用;对于固定费用，要从业务本身出发，分析其必要性和有效性，保留必须开支，砍掉低效无效开支;对于变动费用，要以零基预算为原则制定预算期开支;同时，费用预算必须坚持“有预算不超支，无预算不开支”的原则，严格把关，月度反馈、季度考核预警，发现执行偏差及时分析原因，并根据分析情况及时向管理层汇报，确保期间费用可控。

四、以制度固化财务预警指标及体系

A公司在日常管理中严格按照资产负债和经营业绩指标进行预警和反馈，各主管会计和业务部门实时对接，形成月度预警分工表（如表1）。

同时根据业务执行情况逐步固化管理成果，将管理过程形成的经验总结到制度中，通过制度对业务部门和财务部门的责任进行固化，确保预警效果落实落地。

五、结语

当前，国际国内环境面临着前所未有的变局，制造业转型升级是应对复杂国际国内环境的有效手段。然而，在转型升级中如何合理控制企业经营风险尤其是财务风险是经营者必须考虑的问题，财务风险的控制需要财务预警体系的搭建。财务预警体系搭建应科学、系统、动态且具有前瞻性，作为财务人员要迅速适应当前环境变化，并在企业经营管理中发挥应有的作用，以期通过风险预警及防范促进制造业稳步发展壮大，促使我国实现由制造大国向制造强国的转变。

（作者单位为中国西电集团西电宝鸡电气有限公司）

参考文献

[1] 王满，白鸽.财务健康 有“预”无患——企业财务预警系统的探讨与应用[J].财务与会计，2015（24）：14-16.

[2] 张兴福.企业集团财务预警体系构建[J].财会通讯，2016（14）：114-116.