广州若羽臣科技股份有限公司（下称“若羽臣”，003010.SZ）主要业务包括线上代运营、渠道分销以及品牌策划，服务内容涵盖品牌定位、店铺运营、整合营销、数据挖掘、供应链管理等。公司是业内知名的电子商务综合服务商，分别在2017年下半年、2018年下半年、2019年上半年、2019年下半年获得“天猫五星级服务商”荣誉。截至 2020年4月22日，公司共运营103家品牌店铺，其中包括品牌旗舰店95家，品牌旗舰店数量占比高达92.23%;同时获得多项行业重要奖项及荣誉，运营品牌多次取得品類领先排名。

拥有众多国内外合作品牌体现核心竞争力

若羽臣以电子商务为媒介，链接全球优质品牌和中国消费者，帮助品牌方实现品牌知名度和经济效益的共同成长。品牌端，公司对接全球优质消费品牌，通过提供品牌定位、店铺运营、渠道分销、整合营销、数据挖掘、供应链管理等全方位的电商综合服务将其推向前端消费者。消费者端，公司深耕消费者购买决策链的每个环节，凭借多年电商运营经验和消费者数据积累，准确触达潜在消费者，并利用微信、微博、淘宝等多层次的营销媒体曝光吸引消费者关注、了解、购买并分享。平台端，公司以天猫平台为核心运营渠道，构建了覆盖京东、唯品会、考拉等电商平台的全网销售通路，通过消费者价值管理、商品管理、用户体验管理及消费者关系管理实现对店铺的精细化运营。

若羽臣采购的主要内容为合作品牌方的商品，相应供应商主要分为以下类型：一是国际品牌方在国内设立的运营主体;二是国际品牌方在国内的代理商;三是国际品牌方;四是国际品牌方在国外的代理商;五是国内品牌方。

报告期各期，由于品牌策划服务模式以电商平台营销活动、品牌和品牌集团多种主体作为服务对象和核算单位，故此不参与品牌数量合计计算。报告期各期，在线上代运营-零售模式、线上代运营-服务费模式及渠道分销模式下，发行人合作的品牌数量分别为71个、77个和88个;其中，国际品牌数量分别为62个、69个和81个，国际品牌数量占比分别为 87.32%、89.61%和92.05%，发行人与主要国际品牌合作关系良好，业务发展趋势较为稳定。

未来，随着更多品牌不断入驻国内电商平台，中国电商服务市场仍将保持高于网络购物市场的增速。其中国际品牌由于在中国市场的营销经验、客户服务和政策规定等方面存在先天劣势，更倾向于依靠专业的电商服务商进行电商运营，根据艾瑞咨询分析，2019年国际品牌对电商服务商的需求比例达80%-90%，远高于国内品牌需求比例20%-30%。

募集资金后市场份额将持续增长

本次发行募集资金将投入公司新品牌孵化培育平台建设项目、代理品牌营销服务一体化建设项目、电商运营配套服务中心建设项目、企业信息化管理系统建设项目，以推动主营业务发展。

本项目拟在原有经营基础上，打造新品牌孵化培育平台，着力在母婴、美妆、个护等优势领域引进国内外新兴品牌，不断拓宽授权渠道，由渠道经营者逐步向渠道管理者转变，同时与品牌所有者以深度共创的形式，全方位多层次助力其在中国市场的传播和推广。为此，公司拟在广州通过购置物业的方式增加办公场地，根据业务发展规划配置人才团队及运营设备，拓展新品牌孵化培育业务。

本次募投项目的实施将夯实和提升公司的技术水平。若羽臣代理优质品牌集中在母婴及快消品领域，是公司专注且具有竞争优势的垂直领域。通过本项目的实施，可获取更丰富的消费数据，开展更加精准、精细化的营销与运营服务，数据抓取技术、数据分析技术、营销策略设计、店铺设计、客户服务等技术能力将获得夯实和提升。