(海南大学经济学院 海南 海口 570228)

一、银行监管基本原理

(一)银行监管体制概念的界定

本文中的银行监管指的是法定的政府机构对银行业的监督和管理。具体地讲就是一国银行监管当局为了维护银行体系的健全与稳定,防止金融秩序混乱,依法使用行政权力,对银行及其业务活动实施的,以构建公平竞争的市场秩序,保护投资者及存款人权益,促进市场竞争,实现金融资源优化配置的监督和管理活动。银行监管包括银行监督和银行管理两个方面。

(二)银行监管的经济学理论基础

监管体制是为了满足政府监管的要求而存在的。要研究政府如何选择监管体制,首先要明白银行业为什么需要政府监管,即首先从经济理论的角度,对政府监管行为存在的合理性和政府在监管上肩负的社会责任进行分析。

1.金融市场失灵论。与其他市场一样，金融市场也面临着市场失灵的问题。根据传统狭义的市场失灵理论，市场失灵是由于市场存在垄断性、外部性、信息不对称性等特征，当完全依靠市场竞争价格机制时，就无法实现资源配置效率的最大化。

2.公共利益论。政府管制的公共利益理论的观点认为，政府管制的目的是为了抑制市场的不完全性缺陷，以维护和达到特定的公众利益，即在存在公共物品、外部性、自然垄断、不完全竞争、不确定性、信息不对称等市场失灵的行业中，为了纠正市场失灵的缺陷，保护社会公众利益，由政府对这些行业中的微观经济主体行为进行直接干预，从而达到保护社会公众利益的目的，这即是政府管制的“公共利益理论”。

3.银行体系脆弱性理论。银行体系的脆弱性是由银行业的自身特点决定的。该理论认为，以商业银行为代表的信用创造机构和借款人相关的特征使金融体系具有天然的内在不稳定性，也是银行体系的基本特征。银行体系内在的不稳定性说明在市场经济的条件下，仅仅依靠市场调节和银行业自身调适是无法得到稳定和发展的，这就需要借助政府和外界的力量来保持银行体系的稳定，因此，银行体系脆弱性理论也为政府监管商业银行提供了理论基础。

二、市场风险

商业银行风险的内涵、分类及成因商业银行风险的内涵了解商业银行风险的内涵,是理解商业银行风险管理,建立健全商业银行风险管理体系的基础。目前理论界对风险的界定,主要有以下一些观点：风险是结果的不确定性风险是损失发生的可能性,或可能发生的损失风险是结果对期望的偏离风险是导致损失的变化风险是受伤害或损失的危险。

(一)我国商业银行风险的现状

1.商业银行风险的特征。(1)商业银行风险存在的客观性。在银行的经营过程中，虽然遭受损失的风险仅仅是一种可能性，但这种不确定性不以人们的意志为转移。随着科学技术的进步，在可以消除旧风险的同时，又会产生新的风险。商业银行在长期和短期借贷活动、证券投资、外汇投资和期货投资等经营过程中存在或发生着各种风险，风险对资金筹集者和资金经营者的影响是双重的，既有可以带来资金损失的可能，也有获取超额利润(收益)的可能，既有消极的作用，又有积极的作用。(2)商业银行风险的扩散性。商业银行是作为货币资本的贷出者与借入者的中介人或代表，来实现资本的融通，并从吸收资金的成本与发放贷款利息收入、投资收益的差额中，获取利益收入，形成银行利润。在现代银行业发展的条件下，商业银行一头联结着众多储蓄者，另一头联结着众多投资者。商业银行经营管理的失败，必然导致众多储蓄者和投资者的损失。再者，随着我国金融业的迅速发展，商业银行间的联系日益密切，商业银行之间发生并存在着复杂的债券、债务关系。(3)商业银行风险的可控性。银行风险的发生是多种不确定因素共同作用的结果，是客观存在的，但也是可以控制的。控制商业银行风险并不是说可以消除风险，也不可能完全消除风险，而是把商业银行风险降到可以承受的范围之内。

2.商业银行风险的分类。按照不同的标准，可以对商业银行风险进行如下划分：(1)按照风险产生的根源分为客观风险和主观风险。客观风险指的是由自然灾害、经济政策、政治因素、科学技术的发展等一系列客观因素所带来的风险。主观风险是指资金借贷与经营者因其自身经营管理不善或受投机因素的干扰，或因心里预期的失误等因素所引起的风险。(2)按照风险所涉及的范围分为系统性风险和非系统性风险。系统性风险是指由于商业银行外部、不为商业银行所预计和控制的因素造成的风险。非系统性风险是由商业银行自身某种原因而引起损失的可能性。(3)按照商业银行业务结构分为资产风险、负债风险、中间业务风险和外汇风险。这是一种常见的分类方法，各种风险从内容和形式看是不相同的，但是彼此之间又是相互联系的，不可截然分开。(4)按照风险程度分为高度风险、中度风险和低度风险。可能损失的资金数额越大，风险程度也就越大。我们一般把高难度技术开发项目、经济前景复杂的项目和失败可能性较大的贷款视为高度风险贷款，把比较常见的工商企业贷款视为中度风险贷款，把项目经济前景明朗、国家扶持的重点建设项目贷款看成是低度风险贷款。(5)根据巴塞尔委员会 1997 年 9 月的《有效银行监管的核心原则》，商业银行风险分为八类：信用风险、国家和转移风险、市场风险、利率风险、流动性风险、操作风险、法律风险、声誉和道德风险。2006 年实施的《巴塞尔新资本协议》则将操作风险和信用风险、市场风险并列为现代商业银行所面临的三大风险。

(二)我国商业银行面临的主要风险

从我国商业银行的发展来看，我国商业银行所面临的风险集中表现为信用风险、市场风险、操作风险和流动性风险。

1.我国商业银行的信用风险。信用风险又称违约风险，是指因交易对方(债务人)难以履约还款或不愿意履行债务而造成债权人损失的可能性。我国商业银行所面临的信用风险有以下三个主要特点。(1)商业银行信贷资产质量不高，呆坏账水平居高难下。虽然自 2002 年以来我国商业银行不良贷款额和不良贷款比率已有所下降，但是，过多地强调这些指标一定程度上却促使了商业银行机构通过扩大信贷投放，稀释不良贷款或者收回有利贷款，事实上不良贷款蕴含的信用风险依然存在。(2)信贷风险过于集中。信贷集中仍然是全国各地区银行业经营中面临的主要风险之一，受房地产热、股票热和开发区热形成泡沫经济的影响，再加上经济体制转轨中金融腐败等道德风险的影响，银行不良贷款风险主要集中于少数企业，其中主要是国有企业和其他大型企业，在东部地区这种现象尤为严重。(3)房地产信贷潜在风险高。由于房地产信贷(开发、按揭等)业务中，商业银行处在一个比较有利的地位，近几年房地产业的银行信贷偿还尚未出现明显的拖欠情况，呆账坏账率也不高。另外，一旦出现断供、收入情况变化或者房产价格下跌等情况，商业银行便难免出现坏账。

2.我国商业银行的市场风险。市场风险是指因市场价格(利率、汇率、股票价格和商品价格)的不利变动而使银行的表内和表外业务发生损失的风险。目前，我国商业银行面临的市场风险主要有利率风险和汇率风险两种。(1)利率风险是我国商业银行的主要市场风险。我国商业银行与国外商业银行的一个明显差别就是利息收入在我国商业银行的收入中占有很大比重。利率对我国商业银行的经营和生存至关重要。在过去，我国实行利率管制，利率由官方确定，官方调整利率导致商业银行经营收入的上升下降，商业银行只能被动接受。然而，即使官方利率在不断做出调整，商业银行也一直保证了稳定的收益，因此商业银行在经营管理中也无须考虑利率变量。(2)我国商业银行汇率风险逐渐增大。1994年以前，我国先后经历了固定汇率制度和双轨汇率制度。1994年汇率并轨以后，我国实行以市场供求为基础的、有管理的浮动汇率制度。在此制度安排下，我国商业银行经营的主要风险是信用风险，几乎不存在利率风险和汇率风险。伴随着我国加入WTO时所承诺的，2006年底我国的金融业全部向外国金融机构开放，显然，我国商业银行与外资银行的竞争并不会仅限于人民币业务，国际业务也将是双方争夺的重要领域。随着人民币汇率形成机制改革的深化，我国商业银行汇率风险管理的复杂性和难度也在不断增加。当前，商业银行面临的汇率风险表现在以下三方面：其一，商业银行外汇资本金面临的汇率风险。其二，资产与负债的汇率风险敞口。其三，结售汇等中间业务的汇率风险。

3.我国商业银行的操作风险。与市场风险管理和信用风险管理不同，对操作风险的关注和研究是近几年才开始的。20 世纪 90 年代后，由于金融管制放松、金融业务全球化、金融创新层出不穷以及信息技术的迅猛发展，商业银行的盈利空间在迅速扩大的同时伴随的操作风险也日益严重。

4.我国商业银行的流动性风险。流动性风险是我国商业银行面临的主要风险之一。随金融市场的开放在不断加大，流动性风险一旦加大成为流动性危机，则会造成不可逆的损失。(1)我国商业银行面临相对流动性过剩。我国银行业目前所面临的流动性过剩，主要表现为大量的可用于放贷的存款资金沉积在银行系统内部。银行存贷款增速差距扩大，存贷差显著攀升，银行贷存比例越来越低。另外，在行系统资金非常充裕的同时，个人信贷需求、小企业贷款和欠发达地区融资需求、县域经济及农村经济对资金的需求难以得到满足。与大企业相比，由于自身条件的限制，中小企业很难通过资本市场直接融资，更依赖于商业银行的信贷支持。我国的商业银行流动性过剩，并不是真正的过剩，而是相对性过剩，它反映了当前整个商业银行系统的内在矛盾，是金融系统效率低下的产物。(2)商业银行的资产负债期限不相匹配。商业银行的负债业务，即资金的主要来源，有存款、同业拆借、央行存款、从国际货币市场借款和发行金融债券等，其中具有短期性质的存款占了绝大部分比重。而商业银行的资金主要运用于贷款、贴现、证券投资、中间业务、表外业务等，其中贷款业务在商业银行资产构成中占了绝对比重，而这些贷款以盈利性较高的中长期贷款为主。在这种资产负债结构下，当市场发生突然变动，客户大量提取存款的情况下，如果其它要素不变，银行便很难在不受损失的情况下将其资产变现而满足其流动性需求，从而产生流动性风险。