王珺怡

一、引言

近日，证监会对于康美药业的通报引发了众人的关注，随着调查的进行，对于这一夜消失“300个”亿的神奇现象也有了一个新的解释——财务造假。财务造假是指企业领导和财务会计人员在会计核算过程中，违反国家法律法规和准则制度，做假账和编制虚假会计报表的行为。造假后企业的财务报表等会计信息资料数据严重缺乏真实和可靠性，不能真正反映企业的实际经营状况，更不具备市场参考价值，严重影响社会市场经济的稳定，就此看来，对财务造假问题产生原因研究显得尤为重要。

二、现状描述

“康美药业”的财报披露出现了一夜消失“300个”亿的神奇景象，刷新了A股历史，也吸引了众人的目光、引发了大家的思考。其实“财务造假”现象一直存在于我们的日常生活之中，据统计，光2018年一年就有50家上市公司发布了60多条收到证监会及其派出机构出具的《行政处罚决定书》的公告。被处罚主体有的是上市公司本身或其子公司，有的是实控人、高管，还有的是控股股东或持股5%以上股东。其中联建光电连续四年财报虚假记载，＊ST圣莱虚构财政补助，＊ST上普三方贸易造假，而且每一家的所造假的数据都可以说是令人惊叹。因此，可以说财务造假并不是个别现象而是在市场中广泛存在的。

三、原因分析

（一）提高企业经营业绩

企业的财务报告是对企业自身生产经营活动的一种呈现方式，让报告使用者可以直观地看到企业的经营状况和未来发展趋势，而当企业通过一定的手段对报表进行改动，呈现出了一种利好趋势，增强债权人和企业员工等利益相关者信心，从而为企业带来相对更大的经济利益。

（二）增加潜在投资可能性

当企业的财务报告呈现出了一种十分利好的趋势，也通过他的报表表现出了其有发展潜力，对于投资者来说，无意是一个强有力的吸引投资信号，而作为一个投资者，也相对来说更加愿意将钱投入，从而企业吸引了更多的投资者，也获得了更多的投资可以进行其日常经营活动。

（三）同业竞争压迫

企业间的竞争一直存在，大家都是在商场这个无形的战场上拼得你死我活，然而一份好的企业报表可以让企业在同业竞争中脱颖而出，具有一定的知名度，从而更利于企业的经营和发展。

四、危害分析

（一）扰乱市场正常秩序

财务造假在一定程度上会让企业获得利益，在市场竞争中获得暂时的胜利，那么在此次竞争中相对落后的企业可能也会进行效仿，久而久之，市场的秩序将会混乱不堪，违反法律的现象越来越多与越来越严重。同时财务造假也会让这个领域的其他人员或者其他领域的相关人员破坏遵纪守法的良好社会氛围，制造出含有错误信息的报告，造假粉饰后对外提供的报表往往失去了它的真实性，这种错误的市场信息同样扰乱了市场正常的秩序。

（二）损害投资者利益

投资者不一定是企业内部人员，他们想要获得企业信息只有通过企业对外公布的财务报告，而经过了粉饰润色的财务报告会给投资者提供一种虚假的利好信息，让不知实情的投资者在接收到这一错误信息的情况下做出错误的决策，从而给投资者带来巨大的损失。

（三）引发社会信任危机

财务造假引发的一系列会计信息失真案件的频繁爆发，严重影响了会计职能发挥的作用，扰乱社会的经济秩序。会计信息的失真滋生并助长了贪污腐败、违法乱纪的不良风气，企业投资者难以知晓企业实际经营运作状况，做出的投资决策出现偏差。企业的财务造假同时又反作用于企业，信息的外部使用者被虚假的财务报表等数据资料蒙蔽，会计信息是虚假的，那么国家的相关政策就不能结合市场情况对症下药，不能产生实质的效果，因此广大民众对企业产生严重的质疑，失去信心，引发严重的社会信任危机。

五、治理对策

（一）完善相关法律法规

法律是国家强制力的保证，是一切公民进行各项活动的最低标准，财务造假事件的频繁发生说明法律法规并不是那么的完善，还有一定的漏洞和空子，应当完善制度规范，对于此类行为应当严查严处，同时组织企业管理人员与会计人员进行相关法律学习，让这个群体知法、懂法才可以守法。

（二）提高会计人员综合素质

会计人员应该在相关法律的规范之下，遵守会计职业道德，在法律和职业道德的标准下约束自身会计行为，遵纪守法、廉洁奉公，谨遵原则。因此，在这一情况下，国家和企业都应该加强对会计从业人员的培训，让他们明确自己的职责和任务，更新财会从业人员的理论知识与实践操作，从源头上杜绝财务造假现象的发生。

（三）加强市场监管体系

财务造假问题除了国家利用法律来约束造假行为、企业优化内部治理结构，还是需要加强市场监管体系建设。财务造假事件的频繁发生不外乎是因为有企业从中获得了利益且并没有付出相应的代价。因此，在当今社会形势之下，需要更加高要求、高规范的市场监管体系，在过程中遏制财务造假问题。

（四）加大处罚力度

财务造假在目前看来对企业来说是高收益而低风险，也就在这种情况之下，财务造假问题才会屡禁不止，因此，加大处罚力度可以说是势在必行。利用法律规范，加大企业财务造假成本，当惩罚力度和造假成本同时提高的时候，企业也会在进行财务造假之前更认真地衡量，从而从根源上减少财务造假的问题。

（五）提高投资者维权意识

投资者是上市公司的重要参与者，利用自己的资金作出一定的投资决策，因此，投资者应当团结合作，对公司的审计与财务报告进行一定的监督，在自身权利和利益受到一定侵害的时候，需要进行维权，充分发挥好作为一个投资者的权利和义务。

六、总结

财务造假问题对社会市场经济发展有着巨大的危害，在全球经济一体化的大趋势下，财务造假问题对中国经济甚至全球经济产生不可逆转的影响，因此，财务造假问题是一个值得深入思考和研究的话题。在面对财务造假问题时，完善法律政策、加强市场监管、加大处罚力度、提高从业人员综合素质和投资者维权意识，从各种方面减少财务造假事件发生，建立一个良好的经济市场秩序。