陈思宇

【摘 要】随着改革开放，迎来的是经济的高速发展，我国成为世界第二大经济体，曾经的我们一味追求经济的快速发展，在这样的发展下却带来了一系列的环境问题，严重的经济污染和环境破坏让我们美丽的家园蒙上了一层灰蒙蒙的面纱。2015年，党的十八届五中全会将绿色发展上升到国家战略位置。绿色金融作为我国金融行业的领头羊，发展绿色金融必将成为我国今后经济发展和环境保护的重要环节。

【关键词】绿色信贷；绿色债券；碳交易产品；银行体制机制创新；政府政策支持

一、国内商业银行绿色金融现状

银行作为中国金融市场的核心，在引导经济与环境友好发展的道路上一直在不断前行。2012年，中国银监局发布《关于印发绿色信贷指引的通知》及《绿色信贷指引》，首次以纲领性的文件形式对银行业金融机构有效开展绿色信贷，促进节能减排和环境保护提出了明确要求[1]。2016年9月在杭州G20峰会上20国领导人共同发表了《二十国集团领导人杭州峰会公报》，这次公报中制定了关于如何增强金融体系的能力及以动员私人部门资金进行绿色投资的自愿可选措施，这些措施必将推进我国绿色金融的发展。在国家政策和相关文件的指引下，我国商业银行对绿色金融战略和绿色金融业务进行了积极的探索，大多商业银行已经取得了阶段性的成果。

二、国际商业银行绿色金融实践及经验借鉴

除了我国的商业银行在绿色金融上有所实践之外，国际上一些先进的银行也在绿色金融方面进行了积极的探索和实践。作为曾经污染比较严重国家--德国，在工业革命时期，一味追求经济的高速发展，德国在高财富的收获下却付出了高污染和环境严重恶化的代价。

德国复兴信贷银行，在绿色发展成为国际潮流的环境下，顺应市场规律，主动参与赤道原则的推广，参与国际绿色信贷，探索碳交易等新型绿色金融产品在保持业务持续性的同时，不断根据经济形势及经济任务的变化积极调整战略。

目前，德国复兴信贷银行将绿色信贷作为主营业务，积极与政府合作开发与创新绿色信贷相关的金融产品，为环保和节能项目提供贷款扶持和优惠利率信贷政策。在绿色金融发展趋势下，作为政策性金融机构，复兴信贷银行充当了德国政府环保政策目标执行落实者和可持续发展项目融资者的角色，在环境领域发挥了重要的作用。

德国这种以牺牲环境为代价来换取经济的发展的做法，不免让我们想起我国自改革开放以来，经济发展和环境保护不但不同步且相互矛盾的境况。德国复兴信贷银行在绿色金融，尤其是绿色信贷方面做出的相关创新和实践，以及德国政府与银行之间相辅相成的关系，为我国银行业绿色发展提供了宝贵借鉴。

三、我国绿色金融产品的创新

“金融机构尤其是商业银行，在未来发展绿色信贷的同时，还有两个重要的主攻方向，一个是绿色债券，一个是碳交易。”交行首席经济学家连平表示[2]。

我国现阶段商业银行主要推行的是绿色信贷，但是单一的绿色信贷根本无法满足当前绿色经济的发展，鸡蛋不能放在一个篮子里，绿色金融产品也不能只靠某一个产品发展，因此我们需要在现有的基础上不断创新其他绿色金融产品，实现绿色信贷、绿色债券、碳交易产品相互独立发展壮大相互结合的多元化绿色金融产品体系。

“发展绿色债券市场既能在传统的绿色信贷之外提供给绿色产业一个新的融资渠道，又能解决绿色项目融资中的期限错配问题，让企业可以直接获得中长期融资来减少再融资的风险。”人民银行研究局首席经济学家马骏近日公开透露，从今年年初至今，我国在境内境外发行的绿色债券已达到1950亿元，该数量占到全世界同期發行的绿色债券的40%，稳居世界第一。

在碳交易方面，我国各大商业银行也进行了相关实践，但仍然以相对单一的模式开展，特别是对利润更加丰厚的碳交易二级市场领域涉及非常少。目前，我国只有少部分商业银行参与了碳交易活动，而且业务范围较窄，仅仅局限于推出面向个人的理财产品，在潜力巨大的面向企业的财务顾问服务却没有发展起来。碳交易中介服务、碳指标交易、碳金融衍生品交易则基本没有涉及。

四、关于创新的两条大道--银行机制和政府政策的思考

仅仅是产品的创新还不够，我们要看清创新的两条路，一是银行业自身练好体制机制等方面的内功，二是政府的引导与政策的支持。

基于当前绿色经济的发展需求，商业银行未来该如何拓展绿色金融业务模式？专家认为，一方面要鼓励项目融资，另一方面要发展碳交易代理、财务顾问、融资担保、咨询等中介服务业务。此外，要发展与碳排放权交易挂钩的理财产品业务，利用近年来我国银行理财业务无论是市场规模、投资范围、还是产品种类都发展迅速的市场优势，继续深度发展与碳排放权交易挂钩的理财产品业务[2]。

“银行业迫切需要加快步伐，在制度安排、体制机制、业务流程等很多方面进行创新，这是接下来保证绿色经济可以在绿色金融的推动下真正落到实处的关键。”曾刚认为[3]。

除此之外，业内人士认为，如何让商业银行更加有信心地投入到绿色金融创新中，政府的引导与政策的支持同样十分关键。

“金融支持绿色经济的发展可以有方方面面的创新，但整体推动首先需要政府给出一个非常明确的路线图。与此同时，政府的资源投向极其重要，如何使有限的政府财务资源投入到绿色经济发展规划中，就是政府作用的体现。”连平表示[3]。

五、结论

我国商业银行绿色金融创新的道路还很漫长，但是我们只要看清创新的目标，即绿色信贷，绿色债券，碳交易产品；在创新的同时，银行内部和政府政策二者要有机结合，高效配合，开辟出一条属于中国特色社会主义的绿色金融创新发展道路。

【参考文献】

[1]阎东彬.赵丽娜.渐入佳境的商业银行绿色金融.和讯网，2017-11-15.

[2]周晓虹.我国商业银行金融产品创新需要解决的问题.金融纵横.2004

[3] 发展绿色金融，商业银行需要怎样创新.金融时报.2016-11-30.