张文琨

摘 要：今年以来，我国经济运行保持了总体平稳、稳中向好的态势。上半年，GDP增长速度达到了6.8%，连续十二个季度稳定运行在6.7%到6.9%这样一个中高速区间。但同时我们也应充分认识到，在整体经济稳定运行中，仍然存在一些新矛盾和新问题。国家去产能、调结构的宏观调控政策，保护环境、节能减排的环保举措以及中美贸易摩擦的持续升温，对制造企业、供应链企业产生了一定的影响，特别是给众多小微企业经营带来了压力。充分认识到当前经济形势对小微企业经营的影响，研究小微企业信贷业务存在的风险，并据此制定相关防范措施至关重要。

一、小微企业信贷业务的风险

（一）行业风险：从国家统计数据来看，我国的小微企业客户主要分布在制造业、批发零售业和农林牧渔业。如前所述，上述行业受国家政策、市场变化影响较大。从各家金融机构了解到，目前各家商业银行的小微企业不良贷款均分布在高不良低端制造业和高不良批发零售业，这也是商业银行对以上两个行业的部分子行业实行限制准入和限额管理的重要原因。

（二）民间借贷风险：部分小微企业由于难以从金融机构取得融资，为实现生存发展的需要，往往选择了从小贷公司融资或民间借贷。小贷公司融资和民间借贷的利率均处于较高水平，最终结果是增加了企业财务成本，降低了企业的盈利空间，如果出现销售不畅的情况，可能会由于资金链断裂直接将企业逼上绝路。……