○财会〔2017〕24号

(续上期)

附件5：管理会计应用指引第500号——投融资管理

第一章 总 则

第一条为了促进企业加强投融资管理， 健全投融资决策机制，降低投融资风险，提高投资效益， 根据《管理会计基本指引》， 制定本指引。

第二条投融资管理包括投资管理和融资管理。

投资管理， 是指企业根据自身战略发展规划， 以企业价值最大化为目标， 对将资金投入营运进行的管理活动。

融资管理， 是指企业为实现既定的战略目标，在风险匹配的原则下， 对通过一定的融资方式和渠道筹集资金进行的管理活动。

企业融资的规模、期限、 结构等应与经营活动、投资活动等的需要相匹配。

第三条企业进行投融资管理， 一般应遵循以下原则：

(一)价值创造原则。投融资管理应以持续创造企业价值为核心。

(二)战略导向原则。投融资管理应符合企业发展战略与规划，与企业战略布局和结构调整方向相一致。

(三)风险匹配原则。投融资管理应确保投融资对象的风险状况与企业的风险综合承受能力相匹配。

第四条投融资管理领域应用的管理会计工具方法，一般包括贴现现金流法、项目管理、情景分析、约束资源优化等。

第二章 投资管理程序

第五条企业应建立健全投资管理的制度体系， 根据组织架构特点， 设置能够满足投资管理活动所需的， 由业务、 财务、 法律及审计等相关人员组成的投资委员会或类似决策机构， 对重大投资事项和投资制度建设等进行审核， 有条件的企业可以设置投资管理机构，组织开展投资管理工作。……