向寿生，薛小荣

(西安财经学院 管理学院，陕西 西安 710100)



【统计应用研究】

财务型独董对盈余管理的影响研究

向寿生，薛小荣

(西安财经学院 管理学院，陕西 西安 710100)

以2009-2014年A股上市公司为研究样本，考察具有不同背景的财务型独董对企业应计、真实盈余管理行为的影响。结果表明：学术背景财务型独董具有监督功能，能够抑制公司的盈余管理行为，事务所背景财务型独董能促进公司的盈余管理行为；在考虑产权性质、是否经“四大”审计后，发现学术背景财务型独董在非国有企业中对应计盈余管理的抑制作用更加明显；事务所背景财务型独董在国有企业中促进了应计盈余管理的行为；学术背景财务型独董可以作为提高审计质量的一种替代机制。

财务型独董；应计盈余管理；真实盈余管理；产权性质

一、引 言

盈余管理一直是会计理论研究的重要领域。学者们围绕盈余管理的动机、方式以及经济后果展开深入研究并取得了丰硕的成果。自1991年Jones模型被提出用以度量可操纵性应计后，学者们围绕该模型对应计盈余管理展开了大量的研究。随着公司内外部治理机制的不断健全，特别是SOX法案出台后，应计盈余的操控空间不断缩小，企业不得不采用多种盈余管理方式来实现其特有目的。现有研究发现，企业不仅采用应计盈余管理，同时还通过利用偏离正常经营活动的真实交易或事项进行盈余管理。2006年，Roychowdhury从经营活动现金流、酌量性费用以及生产成本等三个方面构建了度量真实盈余管理的模型，开创了真实盈余管理研究领域的新纪元。……