张静

曾经孕育西方文明的古老国家，是如何走到今天这个地步的？希腊正在发生的故事，又能为如火如荼的中国汽车工业带来哪些反思？

这段日子，除了股市，还想聊聊希腊。

走进《欧新社》摄影师镜头：雅典北郊一名普通居民亚科沃斯，41岁、失业、捡易拉罐为生、靠洋葱果腹。谁能想到，两年前，亚科沃斯还是一位有颜值、有工作、有两套房产的中产阶级。不言自明，在陷入主权债务危机的五年中，希腊民众的生活水平早已退回到了2008年之前。

何谓主权债务危机？通俗地讲，是指一国在国际借贷领域中的大量负债，超过了该国自身的清偿能力，造成无力还债或必须延期还债的现象。

最近，欧元区遭遇的大麻烦便是希腊的主权债务危机又一次爆发了。数据显示，希腊政府目前欠债总数约为3200亿欧元，约占其国内生产总值的170%。

而更大的麻烦则是，希腊竟然以全民公投的方式，否决了国际债权人提出的救助协议——继续实施更为严厉的紧缩政策作为援助希腊的前提条件。

主导这次公投的是希腊年轻的40岁总理齐普拉斯，在他看来，反对救助方案将增加希腊在谈判中的筹码，不但能使其留在欧元区，还能使希腊取得和其他成员国平等的地位。而希腊民众也希望能借此投票结果推动政府找到真正解决问题的方法，而不是要重蹈过去几年的覆辙——靠借债度日。但这一说法，遭到盟委员会主席克洛德·容克的坚决反对，称公投结果只能让希腊在未来谈判中更趋弱势。

对于希腊政府来说，这确实是一个两难的抉择，如果继续留在欧元区，本国民众就必须接受削减开支、工资、福利等紧缩财政；如果退出欧元区，所有希腊人的储蓄和财富都很有可能急剧贬值。

双方博弈仍在继续。但在这里，笔者并不想讨论希腊是否会退出欧元区以及希腊未来的命运，而是想要了解抉择背后的真相：曾经孕育西方文明的古老国家，是如何走到今天这个地步的？希腊正在发生的故事，又能为如火如荼的中国汽车工业带来哪些反思？

警惕国际资本

五年来，希腊政府实施的紧缩政策一直未变，但经济增长和就业却纹丝不动。看来，以欧盟委员会、欧洲央行、国际货币基金组织“三驾马车”为代表的国际债权方一直主张的“债务疗法”并不奏效。

而实际上，希腊债务危机的幕后导演之一就是在这场危机中唱空欧元的美国华尔街金融大鳄——高盛集团。

在美国纽约曼哈顿百老汇大街85号，一座褐色办公大楼显得低调而神秘，这就是世界著名投行高盛集团总部。在外界看来，高盛集团就像世界经济版图上的一只饿鹰，视角十分敏锐，从不放过任何一个捕捉利润的机会。

1999年，酝酿了近半个世纪的欧元率先在欧盟11国启动，欧元的诞生堪称国际金融市场的创举，同时也被外界视为对美元的抗衡。然而，根据《马斯特里赫特条约》规定，欧元区成员国必须符合两个关键标准：一是预算赤字不能超过国内生产总值的3%，二是负债率低于国内生产总值的60%。而希腊离这两项标准都相差甚远。

在看到欧洲经济持续增长、欧元区货币汇率比较稳健、融资成本相对简单后，高盛集团认为有机可乘，很快为希腊设计出了一套货币掉期交易方式，帮助希腊政府掩饰了一笔高达10亿欧元的公共债务，从而使希腊在账面上符合了欧元区成员国的标准。

有了这笔现金后，希腊国家预算赤字从账面上看仅为国民生产总值的1.5%，达到了成员国的标准。而事实上，欧盟统计局重新计算后才发现，当年希腊赤字高达3.7%，超出了当初成员国的标准。另据最新调查显示，当年希腊真正的预算赤字占到其国内生产总值的5.2%，也远远超过了规定的3%以下。

不具备加入欧元区条件的希腊在美国资本的帮助下加入了，后果如何？

事实上，除上述借贷，高盛集团还为希腊设计了多种敛财防范，使其不会出现负债率上升，如将国家彩票业和航空税等未来收入作抵押来换取现金等。这种抵押换现的方式在统计中并不是负债，只变成了出售，即银行债权证券化。当然，高盛集团的这些借贷不是白白提供的，其从希腊手中共拿到了高达3亿欧元的佣金。

此外，高盛集团深知希腊通过这种手段进入欧元区，必然会出现支付能力不足等系列问题。为防止自己的投资打水漂，还特别向德国一家银行购买了20年期的10亿欧元CDS违约互换保险，以便在希腊债务出现支付问题时，由承保方补足亏空。这意味着高盛集团为希腊设计的货币互换交易已经捆绑上了德国的金融机构，而德国作为欧元区的领导国却是美国在国际贸易中强有力的竞争对手。

与其说这是一场资本阴谋，不如说是在商言商。

到2010年上述债务到期时，高盛集团联合对冲基金，连番抛售欧元，引起市场极度恐慌。可值得一提的是，在希腊主权债务危机和欧元下跌的境况下，高盛集团向德国银行购买的CDS违约互换保险却涨了3倍。

更具讽刺意味的是，2011年欧债危机期间，欧洲新上任的三位要帅都和高盛集团有着深厚的渊源：欧洲央行行长马里奥·德拉吉，在2002年至2005年间是负责欧洲事务的高盛副总裁；意大利总理马里奥·蒙蒂，自2005年以来便是高盛的国际顾问；而希腊总理帕帕季莫斯，则在1994年至2002年间担任希腊中央银行行长（被认为是高盛集团的人），这三人均参与了高盛集团炮制的债务作假行动。

在这场日益严峻的危机中，高盛集团一直在唱衰欧元，据其预测，未来一年，欧元兑美元的汇率将下跌至95美分。可直到现在，美国政府仍表现出十分同情希腊的样子，但其实始作俑者就是他们。就连英国《独立报》都感叹道，整个欧元区成了高盛集团的项目。

笔者看到，不断向海外市场延伸的中国车企正努力尝试一些国际化运作方式来摆脱国内困境，但在整个国际化战略中最为隐形、也最容易被忽略的便是资本的国际化，而资本运作稍有不慎便会引发不可想象的严重后果。

体制弊端

起初，欧元区是没有退出机制的，这样做的目的是为了防止退出引起的金融市场恐慌和资金的大规模外流。但一个只有入口没有出口的货币体系，是无法进行自我新陈代谢的，长期勉强运转的结果，最终导致了希腊、西班牙等国家陆续出现经济危机，这也被认为是欧元区的致命性病症之一。

此外，今年1月1日立陶宛加入欧元区，成为欧元区第19个成员国。随着欧盟和欧元区版图的扩大，经济发展相对落后的国家也随之加入，欧盟各成员国之间的经济发展差距日益明显。由于经济结构和金融周期不一致，迫使欧洲按发展水平及允许成员国按经济发展水平实行分步走，这无疑会进一步加剧成员国之间差距。

希腊主权债务危机像一个阴影，永远游荡在欧元区上空。

如果是五年前，谁要退出欧元区，简直是一件无法想象的事情。但现如今，似乎欧元区少了谁，天也不会塌下来。而笔者更为关注的是，一旦欧元区抛弃希腊，那么擅长在危机中做空的国际资本又会将虎视眈眈的目光瞄向谁？

目前，我们已经看到奥地利民众正征集签名要求政府就退出欧盟一事举行全民公决；英国首相卡梅伦承诺，英国将在2017年年底前举行全民公投以决定英国是否退出欧盟……多米诺骨牌效应越发加剧了欧洲经济崩溃的可能性，甚至很有可能会成为欧盟解体的一个新的危险进程。

希腊到底需要一个怎样的欧洲？欧洲又想要一个什么样的希腊？这个问题也可以反问中国汽车工业：世界需要一个怎样的中国市场？中国又需要一个怎样的世界汽车格局？博弈中的亚洲、欧洲、美洲汽车板块，若要想实现共赢的结果，都需要进行深度的调整、改革与修正，使其更具平等性、包容性、融合性。

为什么中国汽车工业起步时间比韩国早，却不如韩国发展迅速？这是一个老生常谈的话题。几年前，中国工程院院士郭孔辉在由《汽车观察》杂志主办的2011首届中国汽车市场研究高峰论坛上，就曾一针见血地透析到中国汽车工业表面繁荣背后的劣根性：中国汽车品牌技不如人的主要原因是体制问题，打造世界品牌的努力受到了诸多方面的限制，再加上浮夸盛行的风气，是不可能造出世界品牌的。

主观原因

自2008年金融危机大潮退去后，人们才突然发现，原来希腊一直在裸泳，其负债率之高令欧盟瞠目。这些年，希腊究竟发生了什么，以至于深陷危机不可自拔？在欧元区，希腊又得到了什么？失去了什么？

从2001年开始，希腊加入欧元区，放弃了自己的货币德拉克马。与此同时，欧元区各国财政政策任由各国政府制定，一旦遇到经济困局，欧元区各国将无法使用本币贬值等货币手段来刺激经济，只能靠政府举债、扩大赤字等财政手段。

事实上，希腊人的工资水平相当于德国工资水平的70%?80%，但劳动生产力却只有德国的20%?30%。此外，希腊还拥有全球最慷慨的养老金制度，许多人的退休金比工资还要高。问题来了，国家劳动生产率水平这么低，为什么还能享受这么高的工资和福利呢？这些钱从何而来？

其实，希腊的高福利都来源于政府补贴，而政府的钱靠税收收不上来时就只能借了。搭载资本泛滥的顺风车，希腊政府借了天量的国债和私债务，以此作为国内财政收入的重要来源。

那么，希腊借来的钱又都花到哪里去了？据调查发现，这些贷款绝大多数都被用于还旧债以及旧债的利息，而真正被希腊政府掌握并用于改革经济和低保障家庭的救助款还不足10%。

几年前，德国一家报纸写信给当时的希腊总理帕潘德里欧，建议他们学习德国人的工作作风，早起床、多干活，以摆脱本国的经济危机，不要不劳而获，希腊人应该像德国人一样努去工作。换句话说，别的国家凭什么要拿钱去救助一个如此懒惰的希腊？而这也正是欧盟要求希腊在接受贷款时进行紧缩和劳动市场改革的缘由。

五年来，“三驾马车”两轮救助款总额高达2400亿欧元，希腊也为此付出了相应的代价。随着欧元区的成立和贸易壁垒的消失，以德国为首的自动化、高效率的生产方式彻底击垮了低效率、小作坊式的生产方式。由此，德国成为了欧元区的工业区，而希腊等国则逐渐沦为边缘化的农业区。据悉，希腊的支柱产业主要是船运、旅游和零售业，而三者的工业产值才达国民生产总值的20%。

希腊还有一个特点，1500万人口中有500万人是双重国籍，希腊是世界上少数吸纳和承认双重国籍的国家。这存在很大问题：一个国家的经济发展，其实主要是靠精英领导层的远见和魄力，而双重国籍身份的希腊公民大多对国家发展没有太大兴趣。

相比之下，同样是经济危机，当1998年亚洲金融危机席卷韩国时，韩国外汇储备急剧枯竭、韩元急剧贬值，为了换取外汇、偿还外债，时任韩国总统金大中发起了一场声势浩大的全民“献金”爱国运动，号召百姓把家中的黄金出手或者捐献给国家，以帮助国家渡过难关。

韩国民众的表现令世界震惊，妇女们排着长队捐献金银首饰，整个献金行动共筹集了21亿美元，为韩国度过经济危机起到重大作用。相比韩国百姓，希腊人民显然不愿意为他们的国家买单。

有人认为，希腊人的思维方式、生活方式及价值取向，可能是导致危机的重要原因。能从希腊危机中引发我们对希腊人的思考，其实是件好事，毕竟能从本我意识中发现问题是难能可贵的。

笔者认为，中国汽车工业至今仍然缺乏一丝不苟、持之以恒的创新精神，品牌不如人的深入原因并不是钢铁本身的属性问题，而是制造者的人性问题。产品需要生产，文化同样需要制造，中国汽车工业要想持续发展，就必须懂得制造文化。