王莉莉

收入高，会攒钱的人就富有么？

实际上，拥有正确的理财观念，掌握专业的理财之道才有可能真正实现财务自由。那么，怎么才能离财务自由更进一步？为此，记者专门访问了卓盛理财公司董事长、《中国对外贸易》理事会副理事长郑伶而。

为什么要理财？

本刊记者： 很多人都会有这样的疑问，投资是什么？理财又是什么？

郑伶而：“理财”一词最早见于《易经.系辞》，“理财正辞，禁民为非曰义”，指的就是正当地管理及使用财物，禁止民众不合理的开支和浪费，方为恰当的理财之道。

一个成功的理财策划是要根据现时个人或企业的财务状况，把个人每月的余额和企业每月所赚的利润，利用不同的财务工具，有效地分配在不同的理财范畴上，从而达到各种理财目标。

有钱人以钱赚钱，贫穷人以劳力赚钱。我认为，事前妥善规划，意料之外的风险因素都要放在考虑当中。金钱有价，时间无价，理财宜趁早。任何财务决定都要理性衡量对整体财富有何影响，因为真正的财富丰收期往往出现在退休前的那几年。

本刊记者：现如今，为何理财变得越来越重要？

郑伶而：宏观来看，大体有以下几个因素。

首先，人口越来越老龄化，出生率低，国家社会经济负担重大。据世界卫生组织2014年的报告，人的寿命愈来愈长，平均的总体寿命预期最高有84.6岁。另外，根据美国人口调查局的统计，以目前的人口模型推估，在70-80年间，世界人口即会停止成长，200年后全球人口数更有可能减少到目前的一半。虽然人口爆炸很可怕，但人口零成长造成的人口老龄化，同样也会引发严重的经济萧条——劳动力短缺、内需市场萎缩，每人负担的国债增加，会让退休基金与健康保险不堪负荷，甚至破产。

人的寿命愈来愈长，但工作年龄相对愈来愈短。一对夫妇既要照顾两人的生活，也要照顾子女以及双方父母长寿的生活，经济生活负担将会十分沉重。

第二，现今医疗科技日新月异，医疗费用不断上涨。《香港统计年刊》的统计显示，在2002至2012年期间，医疗服务物价指数增幅高达22% ，而长者较年青人需要更多的医疗照顾，相关的医疗服务需求将日益增加。

第三，重疾种类繁多，慢性疾病年轻化。现今社会的严重疾病种类繁多，但有很多重疾不再是不治之症，只是高科技手术及药物价格十分高昂。不过，高科技手术可以减低创伤风险，提升存活率。香港健康网络的问卷调查中，48%的受访者患有如高血压、心脏病、糖尿病等慢性疾病，其中85.3%受访者年龄为18-45岁。随着年龄增长，身体机能会老化，免疫力也随之下降，患病风险更会提升。

从微观方面来说，每位企业家都有两个家庭，一个是事业的家庭，另一个是自己的家庭。两个家庭都需要策划者，即企业家本人，既要背负企业重任，也要肩负家庭责任，可谓任重道远，需要“瞻前顾后”。一旦失去这位策划者，将会对家庭的生活质素及企业的未来发展影响很大。

企业的生命周期包括萌芽期、成长期、成熟期及盛衰期。正所谓“创业容易守业难”，你经营的企业能一帆风顺吗？你的后人能承接你的企业持续发展吗？经营数十年的生意很重要，赚多少钱也重要，到退休时剩多少钱更重要！

而对于普通人来说，人的生命周期就是生老病死。不过，每个人的机会相对都是均等的，因为退休前都有四个黄金十年，也是个人赚钱的黄金时间。其中，安居置业、结婚、教育基金、创业及退休，更是不少人的人生目标，但加起来金额不菲；再加上意外、疾病更是无法预料，如能及早计划，目标达成就相较轻松了。正所谓 “年纪大，机器坏”，几十年拼搏，不就是为了将来退休享有无忧的财务自由生活吗？

如何进行理财？

本刊记者：那么我们要如何进行理财？理财包括哪些方面？能否请您简要介绍一下。

郑伶而：一个完善的理财策划包括风险管理、储蓄管理、退休管理、投资管理、财富及资产管理、融资及税务管理、信托及生前契约（遗产管理）。

对于个人及家庭来说，风险管理，就是为预备应付突如其来的不幸（如伤残、意外、死亡等）而导致家庭或企业的任何经济损失以及保障现有及未来的财富和资产。

储蓄管理是为有助家庭及企业在金钱上运用得更灵活。因为银行存款往往相等于流动资金以应付不时之需，但太多的存款会使财富因通胀而减少的同时也影响短期的投资回报，而过少的流动资金可能导致周转不灵。

投资管理为是有效地令财富增值；退休管理则需要准确计算所需的退休储备资金，让将来得以安享晚年。

对于家族和企业来说就更复杂一点。首先，风险管理必不可少。每一个企业的诞生，都要付出成本——生产工具、员工、经营成本等。若涉及借贷，也会涉及个人担保，资产抵押。人们常说：“有负债，有借贷，生意才能做得更大。”与此同时伴随着的就是风险。如能有效规划把风险降低，将会为企业带来更大的财富。

储蓄管理同样重要。企业需要健康的现金流，合法利用企业的每月盈利中的部分资金做一盘低风险的生意，实现有效的资本周转和现金流动，可以帮助企业财富增值，有助于日后扩大经营。

业务延续也是企业理财的重要方面。企业要良好发展，除了需要领导者去面对市场上各种挑战外，还要有周全的准备，应付企业突如其来的各种突发情况。如果要延续业务，就需要提早安排策划，以备一笔可观的资金，进行周转及资源调配。

信托及遗产管理在企业与个人及家庭的资产之间建立一道坚固的防火墙，避免任何一方的财务问题引致火烧连环船。家族信托也有紧锁企业股权的功能，避免影响家族百年基业和家族利益，同时也能有效地将生前、生后资产完整保存及合并传承，有效保护受益人的权利，让家人有效运用信托的储备金去应付遗产承办费及日后生活费。

另外，作为企业的掌舵人，你给员工福利，谁给你福利？其实，员工有的福利，你该有；员工没有的，你也应有。保障自己的生命价值，等同保障你的企业和家人，令损失不至于千千万万。有效的财务策划可以帮助企业及家庭合法地避险、避债、降低税款。

郑伶而说，“创造财富，做好风险管理是首要，维护财富，做好资产增值很重要，传承财富，做好资产转移更重要。”最重要的资产是你的头脑和你的时间，健康与财富是并重的。在她看来，理财更需趁早，因为“你不理财，财不理你”。