摘要：基于Brent现货价格以及我国实际GDP增长率的季度数据，本文利用向量自回归（VAR）模型构建与估计、Granger因果关系检验，以及冲击响应函数估计方法检验国际原油价格波动与我国宏观经济增长之间的关联性问题。研究表明：在不同滞后阶数的情况下，Brent现货价格自身的影响作用发生了显著的改变，对我国实际GDP增长率的影响作用也都发生了显著改变；在不同滞后阶数的情况下，我国实际GDP增长率对Brent现货价格的影响作用发生了显著改变，Brent现货价格对我国实际GDP增长率的影响作用也都发生了显著改变；在Brent现货价格与我国实际GDP增长率序列之间存在较为显著的单向Granger影响关系，即Brent现货价格能够显著影响我国实际GDP增长率，Brent现货价格正向冲击会对我国实际GDP增长率产生显著影响。

关键词：国际原油价格；中国实际GDP增长率；向量自回归模型

中图分类号：F2240 文献标识码：A

收稿日期：2013-07-09

作者简介：杨波（1979-），男，吉林省吉林人，吉林大学商学院博士研究生，研究方向：数量经济。

目前，国际原油价格的波动对世界各国的宏观经济运行产生了不同程度的影响，国际原油价格的波动也对我国宏观经济稳健增长产生了重要影响。基于向量自回归（VAR）模型构建与估计、Granger因果关系检验、冲击响应函数估计方法，本文具体检验国际原油价格波动与我国宏观经济增长之间的关联性问题，并提出相应的政策启示。

一、国际原油价格序列与我国宏观经济增长率序列的选取和描述……