李木子

摘要：互联网金融在中国仍处于初始状态。金融业未来的状态应该是互联网金融与传统金融在竞争中共存，在共存状态中竞争。余额宝是互联网金融的典型代表，极大地推动了市场利率的进程，促进了金融领域的创新和发展，在未来的发展中应该采取大数据聚焦客户潜在需求、引导客户理性选择、积极履行社会责任等策略。

关键词：余额宝;互联网金融;消费者行为;金融创新

1.互联网金融

近年来，互联网金融在中国经历了快速的发展，预计将在经济中发挥越来越重要的作用。互联网金融是是随着移动互联网、社交网络、云计算等互联网技术的飞速发展而产生的，模式多种多样且发展迅猛，给中国的传统银行和金融机构带来了巨大的压力。除了涉及到惊人的用户数量和资金，中国的互联网金融服务种类多样：从互联网支付、P2P借贷和互联网基金销售，到众筹、互联网保险、网银和电子货币。毫无疑问，中国正站在互联网金融的全球前沿[1]。

2.余额宝的发展状况

2.1 余额宝的简介

余额宝是互联网金融的典型代表，建立初期为投资者提供了比银行传统存款账户更高的利息回报的同时还允许用户随时免费取款。余额宝的推出直接导致余额宝管理公司天弘基金的基金基础扩大到5000亿元以上，在12个月的时间里从一家不知名的小公司变成了中国最大的基金公司[2]。余额宝作为打破传统金融机构垄断的网络金融手段，极大地推动了市场利率的进程，促进了金融领域的创新和发展。

2.2 余额宝的发展策略

余额宝的互联网界面和客户参与是界面创新的一种形式。客户参与体现为客户提供个人信息、交易数据的基本信息以及选择偏好和客户的消费习惯，以便为客户推荐合适的产品。为了进入互联网金融领域，阿里集团从2011年开始频繁调整组织结构。阿里集团将阿里金融和支付宝两家不同的公司合并为一家公司，并将新公司拆分为多个子公司。阿里集團不断适应外部经济环境带来的机遇和挑战，使组织在协同创新的过程中更加灵活。余额宝的快速发展还要得益于阿里集团的技术沉淀和创新，如大数据技术、云计算技术等。阿里集团通过大数据掌握了申购和赎回信息，将消费者规模的预测误差控制在5%以内，成功通过“211”大规模集中赎回测试[3]。

3.我国消费者使用余额宝理财产品的关键因素

3.1性能预期

性能预期是用户对类似余额宝理财产品使用意愿的最强预测因子。这意味着消费者更倾向于使用性能更好的互联网金融产品（如更有用、效益更高等）。余额宝试图让用户感知使用互联网金融产品的优势，如低成本、高收益、低门槛，这些都是它吸引和留住更多用户的有效方法。

3.2社会影响力

社会影响力是余额宝类理财产品使用意愿的第三个关键因素。互联网金融公司通过采取措施，鼓励客户向朋友和家人推荐金融产品。例如，对于邀请或推荐朋友使用互联网金融产品的客户，可以提供奖励或积分。

3.3安全性

安全性使用户对余额宝等理财产品的使用意愿大大增加。快速的发展也使我国互联网金融行业在多个领域暴露出了风险，部分原因是监管力度不够，部分原因是投资者缺乏风险意识。消费者信任互联网金融公司，才更有可能使用这些公司推出的互联网金融产品。余额宝良好的声誉和信用提高了消费者对他们的信任，吸引了更多的客户。余额宝为增加信任采取了很多措施：比如多方面加强宣传，加强对用户的隐私保护，提高网络、系统或APP的安全性，尽可能兑现利率的承诺等。

3.4便利性

便利性也是一个重要的影响因素。互联网金融、1元银行服务等是余额宝服务新概念。在中国，18 岁以上的居民就可以获得一元银行服务，而几乎所有银行都要求5万元作为起点。此外，余额宝为用户提供了详细的操作指导，有24小时智能客服和人工客服可以提供及时的服务来解决用户遇到的问题。

4.余额宝未来发展的战略方向

4.1 利用大数据关注客户的潜在需求

大数据引发的信息风暴给我们的生活、工作和思想带来了积极的变化。支付宝庞大的数据资源揭示了4000多万客户特征，如年龄、居家等[4]。关注客户需求是余额宝诞生的原因。支付宝可以进一步使用大量的数据资源，数据传输快，动态数据系统和各种各样的数据类型，掌握客户信息和偏好，预测交易时间和交易大小，准确地把握客户的金融服务需求，创新新产品从客户的角度来看，优化流程，提高服务和客户的满意。

4.2引导客户做出理性的选择

互联网的便捷性、互动性和多变量性使得它的用户不再是“经济人”，而是非理性的、盲目的、合适的。其原因有二：一是方便客户使用，客户可能会跟随购买、销售的趋势，在不充分考虑的情况下进行非理性的投资和消费，存在潜在的风险。第二，很多金融机构希望与余额宝合作，阿里集团需要引导客户做出理性选择。根据客户的年龄、性别、教育程度等信息，评估客户抵御风险的能力，引导客户做出理性的选择，向合适的客户销售合适的产品或服务。

5.结论

余额宝作为中国互联网货币基金的领头羊吸引了大量的长期客户，目前其利率已经市场化、自由化。因此，谨慎有效地规避风险是阿里巴巴公司的主要社会责任。

参考文献：

[1]Li L， Huang D. A Loan risk assessment model with consumption features for online finance[J].Journal of Physics： Conference Series，2021，1848（1）：012068 （8pp）.

[2]吕雪.互联网金融模式研究[J].商场现代化，2016， 000（020）：66-67.

[3]李太河.我国互联网金融发展现状及对策研究[J].财经界（学术版），2017（1）.

[4]郭仕样.浅析互联网金融产品余额宝[J].时代经贸， 2014，000（001）：107-107.