郑野 重庆市轨道交通（集团）有限公司

一、资金管理在企业发展中的背景和重要性

（一）资金管理的发展历程

资金在企业中的流转，就如同人体中流动的血液一般，贯穿于企业的每个环节，是企业生存的必要条件。资金管理的水平，资金的良性循环，决定了企业未来持续经营的发展空间。国有企业的资金管理，从建国初期的资金供给制，国家经济体制改革时期的资金有偿使用，自主经营、自负盈亏，到利改税，国家统筹，资金调配，都彰显了国家对资金的管控效果。

（二）资金管理的重要性

加强企业资金管理，不仅可以使企业的财务管理更加高效，还可以使企业的整体管理水平再上一个台阶，优化企业的资金管理布局，实现资金管理的目标，促进企业健康发展具有深远的意义。

二、企业资金管理存在的问题

（一）各自为政，缺乏管控

在集团企业中，资金管理各自为政现象比较突出，集团公司缺乏对资金的集中管控，集团内各子公司，为便于开展业务及地理位置关系，均就近开户，且各子公司财务均独立核算，自负盈亏，开展业务经济往来款项皆自行支配使用，致使出现不合理使用资金的状况，更易造成财务风险。且集团公司因对资金不能实行有效的统一利用，会出现某些子公司因无好的投资项目而使资金闲置。同时，某些子公司捕捉到市场机遇，但因缺少启动资金而无法开展新业务错失机遇，丧失投资机会，更有甚者，因下级公司的各自投资行为失利，造成企业集团出现财务危机。

（二）投资业务不够科学合理

目前，我国有很大部分集团企业财务公司可通过集团内部的闲余资金进行投资活动以扩充整个集团企业的资金库，实现内部资金的保值增值。在这种投资模式下，集团企业内部的资金无法得到有效的保值增值。具体如，受存货积压、应收账款回收不及时等诸多因素影响，集团企业的现金净流入规模并不大，企业内部可用于周转的资金不多，并且在对投资行为缺乏评估与管理的情况下，企业的投资收益也不会十分理想，企业甚至有可能承担投资成本大于投资收益的风险。在投资方面，部分投资决策也不科学，导致投资无法收回，使得企业承担了较大损失。

（三）资金预算管理不到位

集团企业在进行资金预算管理时，可以在很多方面发挥预测和规划作用，以使集团企业能够合理配置资金，确保资金投资规划与企业的战略目标相一致。然而，集团企业在开展资金预算管理工作时发现企业的资本结构并不合理，短期负债用于固定资产和不动产，导致短期债务达到规定的偿还期，企业不能利用投资收益偿还债务，只能使用其他业务的流动资金偿还债务，最后导致企业没有办法偿还债务，更严重的导致企业资金链断裂。同时，企业缺乏资金预算管理，资金利用率低，企业资金周转出现问题，导致企业无法正常运转。

三、加强资金管控的建议及对策

（一）有效预算，合理调配，从容应对

投资是企业使用资本的过程，企业只有通过投资，才能为股东或其他利益相关者创造价值，而企业的价值取决于未来现金流量的折现值，而企业的资本预算在一定程度上决定了企业未来的现金流量，也就决定了企业的价值。做好企业资金管理预算，尤其对服务行业，轻资产，流动资金充裕，做好资金预算规划，为企业发展提供强有力的资金保障。资金的管控要从源头抓起，企业所有经营活动对资金的使用缺乏规划，盲目投资，势必会给企业带来无法弥补的损失，资金从开始流转就要做好全面的调查研究，进行深入的科学分析，并根据总体战略规划，制订切实可行的资金使用计划，将可支配的资金做有效地组合分配。并且对企业经营活动的各个环节均实施资金预算的分析、监督、考核制度，从横向的业务流转环节，到纵向的自下而上的逐级汇报、逐级管理，时时关注的办法，对资金实行有效的监控。

（二）做好资金预算

要实现对资金的有效管理，集团企业就需结合国家、行业相关规范与要求，结合自身情况对企业资金预算管理体系进行完善，对资金预算管理方法、流程、指标等进行优化，要采取有效措施提高资金预算符合率，进而从根本上提高企业资金管理质量与效率。具体来说，集团企业要在现有资金集中管理模式下，全面加强资金预算编制、批复、执行、分析以及考核等环节，对无预算的资金支出以及超预算的资金支出进行限制，从而有效提升企业资金管理与利用效率。集团企业也需要做好对预算的动态管理，确保集团总体的预算目标能有效实现。

（三）高效合理利用资金，提高运行效率

集团企业可充分利用其自身的规模优势，以实现集中资金管理，旨在收集其子企业分散的资金，实现资金的平稳集中。在新投资企业中使用集中资金，不仅可以提高资本利用的整体效率，而且可以降低外部融资带来的经营风险。运用科学的财务管理模式合理利用集团企业的短期闲置资源，充分发挥集团企业的效率和流动性特点，提高集团企业的资本管理能力。为了实现资金管理的目标，企业应该在统一调控资金的前提下开展各项工作，主要目的是保证冻结资金能够最大限度地合理使用，以缓解资金短缺问题，体现调整手段实际价值，充分发挥集团企业的资金优势。

四、结束语

综上所述，资金管控是企业管理环节中的一个重要节点，通过信息化手段和有效的管控措施，加强资金管控力度，完善资金管理流程，强化预算管理深度，不断改进和提高资金管理水平，有效发挥资金管控环节的作用，提高企业整体的管理水平，使企业的核心竞争力得到有效的提升。