路正

摘 要：管理会计作为企业管理的重要工具，在企业的分析、预测、决策中起着至关重要的作用，财务分析是管理会计中最基础的部分，本文在分析传统财务分析局限性的基础上，基于管理会计视角，结合多数生产企业的运行情况，提出了三种财务分析优化方法，提高企业预测和决策的准确性和合理性，保证了企业的可持续发展。

关键词：管理会计；财务分析；因素分析法；投入产出分析；主客观因素分析

随着企业经营规模的扩大以及市场的时刻变化，企业承受的信息量越来越大，为适应不断变化的市场，企业管理层对财务的要求也越来越高。财务人员应该更多地参与到企业的分析、决策、管理中来，为企业的价值创造发挥更大的作用，这就要求企业充分发挥管理会计的作用。管理会计中最基础的部分就是对财务信息和非财务信息进行财务分析，而传统的财务分析有一定的局限性。本文基于管理会计视角，在传统财务分析方法的基础上，结合多数生产企业的运行情况，提出了三种财务分析优化方法。

一、管理会计综述

管理会计，又可以称作“内部报告会计”，作为企业管理和会计核算融合的重要工具，其基本含义是通过收集企业整体运行情况以及基础的财务信息，借助一系列的工具和方法，对财务资料进行整理、加工并分析，为企业管理人员提供决策信息，以便于企业管理层制定科学合理的决策计划，保证企业的稳健长久运行。管理会计实现了企业业务、财务、分析、管理、战略的融合，在确保企业稳定运营及良好发展过程中，发挥着重要作用。

二、财务分析方法

传统的财务分析方法包括比率分析法、因素分析法、杜邦分析法等，分析内容主要集中在盈利能力分析、营运能力分析、偿债能力分析等。传统的财务分析侧重于某些固定的财务指标，缺乏结合企业的实际生产经营特点；侧重于指标的定量分析，缺少企业层面的定性分析；侧重于单一指标分析，缺乏企业的整体管理理念。

三、管理会计视角的财务分析方法

本文基于管理会计视角，在传统财务分析方法的基础上，结合多数企业的实际运行情况，提出了三种财务分析方法。

1.多角度因素分析法

因素分析法，又称连环替代法，是根据某一财务指标与其驱动因素之间的关系，根据循环替代的方法确定每一个驱动因素对某财务指标的影响程度。该方法是将某一财务指标分解为几个因素，根据各个因素之间的逻辑关系，依次用各因素的比较值替代标准值，据以测算各因素对分析指标的影响。本文结合企业的日常经营业务，提出了三种因素分析法的模式：

（1）毛利“销量-单价-成本”模式

影响企业毛利的主要因素是销量、单价和单位成本，依存关系为销售毛利=销量*（单价-单位成本），计算方法为：

销量影响=（销量1-销量0）*（单价0-成本0）

单价影响=（单价1-单价0）*销量1

单位成本影响=（成本1-成本0）*销量1

通过分析销售毛利变动的影响因素，企业能正确地了解銷售毛利的升高（或降低）是市场影响、销售影响还是成本因素的影响，有助于公司有针对性的制定相应的营销战略、降成本费用措施等。

（2）出口收入“销量-单价-汇率”模式

影响企业出口收入的主要因素是销量、外币单价和汇率，依存关系为销售收入=销量*外币单价*汇率，计算方法为：

销量影响=（销量1-销量0）*单价0*汇率0

单价影响=（单价1-单价0）*销量1**汇率0

汇率影响=（汇率1-汇率0）*销量1*单价1

通过分析出口收入变动的影响因素，企业能正确地了解出口收入的升高（或降低）是市场影响、销售影响还是汇率因素的影响，有助于公司有针对性的制定相应的营销战略，做出相应的出口-内销转换决策。

（3）原材料消耗“产量-单耗-单价”模式

影响企业原材料消耗的主要因素是产量、单耗和原材料单价，依存关系为原材料消耗=产量*单耗*单价，计算方法为：

产量影响=（产量1-产量0）*单耗0*单价0

单耗影响=（单耗1-单耗0）*产量1**单价0

单价影响=（单价1-单价0）*产量1*单耗1

通过分析原材料消耗变动的影响因素，企业能正确地了解原材料消耗的升高（或降低）是生产影响、消耗影响还是原材料单价因素的影响，有助于公司有针对性的制定相应的负荷调整、成本控制、采购模式调整措施。

2.投入产出分析

传统的财务分析集中在某一财务指标分析，缺乏企业整体的从投入到产出的财务分析，本文结合企业运营情况，提出投入产出分析，具体分析计算表格如下：

投入产出分析是研究整个企业从料、工、费投入到销售的整个企业生产运营循环平衡关系所使用的方法，投入产出分析可以是多维度的，同样适用于同比、环比、预算分析，分析内容分为三个部分，分别为投入、产出和利润部分。其中产出部分是分析销售收入的对比情况，分析方法采用文中上面提到的毛利“销量-单价-成本”模式；投入分析是根据成本费用的具体明细进行单项分析；其中原材料部分采用文中上面提到的原材料消耗“产量-单耗-单价”模式；利润变动是根据投入和产出的变动，结合库存变动得出的。整个投入产出分析，考虑了财务核算的所有科目，能全面了解利润变动的所有影响因素，便于企业从多方面了解企业经营的情况，有利于企业针对各微观问题在宏观层面做出相应的决策。

3.主客观因素分析

主客观因素分析是利润变动的影响因素分析，可以分析出利润的变动是市场因素、政策性因素还是主观努力影响。主客观因素分析可以是多维度的，同样适用于同比、环比、预算分析。分析内容主要分为四个部分，分别为市场增减利、政策性因素增减利、其他特殊事项、主观努力增效，其中市场增利因素分为产品市场价格上升和原材料价格下降两方面，市场减利因素分为产品市场价格下降和原材料价格上升两个方面，市场因素中的产品价格影响分析采用文中上面提到的毛利“销量-单价-成本”模式，原材料价格影响分析采用文中上面提到的原材料消耗“产量-单耗-单价”模式；政策性因素主要有税率调整因素、利率调整因素、人工薪酬因素、水电等能源价格调整因素、环境政策等因素；其他特殊事项主要是针对企业部分特殊的事项，如企业的月度大修等事项影响利润的情况；主观努力增效是利润变动减去其他三项影响的结果，分为两个方面，其一是稳产高销对企业利润的影响，其二是增收节支、降本控费对企业利润的影响。通过主客观因素分析，能了解企业利润的变化（同比/环比/预算完成）具体是市场、政策等客观因素影响，还是企业稳产高销、增收节支、降本控费等主观因素影响，便于企业在了解外部环境因素的情况下，掌握企业的稳定生产以及销售情况，以及企业主观努力给企业带来的效益，便于企业提高预测和决策的合理性和科学性，进而提高企业的管理效率和盈利能力。

四、结束语

管理会计在企业的分析、预测、决策中起着至关重要的作用，财务分析是管理会计中最基础的部分。本文提出了多角度因素分析法、投入产出分析法和主客观因素分析法三个财务分析方法，便于企业提高预测和决策的合理性和科学性，进而实现企业的可持续发展。