孙司晴

摘 要：现阶段，中小企业在我国经济发展中占据非常重要的地位，对于缓解当前紧张的就业压力，促进经济增长的意义重大。尤其近些年来，中小企业面临的竞争压力非常大，为实现生存发展，必须要解决好融资问题，才能从根本上改变其生存现状，更好的助力国民经济结构的优化与调整。

关键词：中小企业;融资问题;直接融资

现阶段，我国中小企业在融资方面的实际表现并不好，要想利用资本经营与财务杠杆，必须解决好现阶段融资存在的问题。然而，我国很多中小企业在融资方面，能够运用的途径非常有限，缺乏必要的融资能力。但是从直接融资来看，中小企业要想获得资金的难度非常大，实际获得的比例也非常低。该种情况如果长期存在，必然会对中小企业的长久健康发展产生诸多不利影响。本文在此对中小企业现阶段的融资现状与存在的问题进行探究，为针对性的研究解决策略提供指引。

一、我国中小企业融资的现状

（一）融资渠道单一

对于我国很多企业而言，大都缺乏固定可靠的融资渠道。目前，企业自身内部的积累和向外部借贷是支持企业发展的重要依靠，融资风险小、成本低，但其规模有限、成本费用率高。对于中小企业融资而言，银行贷款是其最为重要的融资方式。然而，就商业银行来说，出于对风险等因素的考虑，很少将资金贷给规模较小且实力较弱的中小企业。因此，很多中小企业在进行融资时，开始将方向投向民间融资途径，该种融资行为具有较强的偶然性与不规范性。而且很多企业为获得贷款，不惜采用高息借贷的方式，而这种行为很容易出现违法违规行为。

（二）对于金融机构的依赖程度较高

通过调查现阶段中小企业开展融资的情况，可以更好的了解当前时期这一问题的发展情况。目前，中小企业对于金融机构的依赖程度非常高，银行融资虽然难度比较大，但依旧是其融资的首选，所占的比例也最高，其他融资途径需要花费较高的利息成本，因此所占的比例最少。在我国的金融机构中，支持中小型企业融资的金融机构占少数，这些金融机构的规模也均属于中小型。就中小企业的实力而言，很难满足银行贷款的要求，无法提供担保物，而且面临的风险也比较大。所以，银行对于中小企業的贷款申请要求的门槛非常高，尤其是一些大型的商业银行，考虑到坏账风险等因素，大都不会选择贷款给中小企业。

（三）政府融资担保体系不完善

现阶段，我国担保机构的现状是数量有限，规模小、担保能力偏弱、办事效率低，功能没有完全发挥，而且资金规模有限。现有的融资担保机构，在实际经营时，面临的困难比较大，而且实际开展的业务量也比较少。但是中小企业的贷款需求具有个性化与多样化的特征，仅仅通过政府政策的支持，担保机构也很难较好的服务于中小企业，无法较好的解决其资金需求问题。此外，在融资担保体系方面，中小企业也非常不完善。为此政府机构需要建立信息共享机制和资信评级机构，不断完善相关法律机制，加强人才培养。

二、中小企业融资存在的问题

（一）中小企业的资信度不高

中小企业本身具有一系列的缺点，比如贷款交易成本高、监控成本高、资信等级低等，而且没有可以用于抵押的资产，所拥有的金融体系制度也不完善，导致其很难从银行获得信贷方面的支持。就我国现阶段的市场情况来看，中小企业与大企业之间的竞争逐渐激烈。为改善这一情况，中小企业必须要不断完善其财务制度，提升其信息的透明度，完善其信用体系，为融资活动的开展创造条件。企业的贷款条件如果比较差，银行对于其贷款申请，也缺乏积极性。为更好的解决这一方面的问题，要不断完善担保体系，控制其贷款成本，进而有效的解决其在融资方面存在的难题。此外，还要构建现代化的社会信用体系，以作为银行评判企业资质的重要依据。

（二）中小企业的信息不对称

由于银行与中小企业之间，信息不对称的现象比较严重。所以，即便是优质的企业，其资金需求很有可能也无法得到满足，必须要寻求其他途径，比如民间借贷。而考虑到借款成本较高，企业开展投资失败的可能性就会大大增加，面临的风险也会逐渐增大。此外，中小企业的经营规模整体偏小，其财务报告也很难得到外部审计，外界很难了解其经营情况。所以，中小企业面临的信息不对称现象非常严重，影响了其融资的条件，银行如果审批通过其贷款请求，必然会面临更大的风险。在此情况下，中小企业的融资动力也大大削弱，融资难度则大大增加。

（三）中小企业信用评级体系和征信系统

目前，在企业信用方面，我国企业信用大多都很低，而我国完整的信用管理体系至今未能形成。因此，银行为了避免风险，一些中小企业被拒绝房贷。在我国尚没有一套完整的评级体系和征信系统，严重影响了中小企业所参与的各类融资活动。而要确保信用数据真实，必须要构建完善的法律制度，不断强化政府监管与行业自律。而中小企业要具备获得银行贷款的条件，必须要建立完善的征信系统，而系统的建立需要各个政府部门的参与，比如税务和工商以及银行等。

结语

总体来看，中小企业在融资方面存在非常多的问题，要想解决这些问题，必须要丰富融资途径，转变传统的融资观念。对于中小企业而言，要从自身做起，不断增强自身实力，提升融资资质，才能更好的适应社会发展环境，为国民经济做出更大贡献。

参考文献：

[1] 刘万格.中国中小企业融资现状问题及对策分析[J].经济研究导刊，2011（1）：76-76.

[2] 张竹云.我国中小企业融资问题与对策探析[J].湖北经济学院学报（人文社会科学版），2014（2）：33-34.