文/王旖茹，宁波通商银行

1 “互联网+金融”的特点分析

作为传统金融业与互联网结合的新兴产物的互联网金融自其入世以来就备受人的瞩目。互联网金融区别于传统金融的地方就在于引入了平等、开放、协作、共享的互联网精神，从而极大的增强了金融业务的透明度，提高了金融业务的参与度与协作性，也节约了中间成本，使得金融业务的操作更加便捷。总结来说，与传统金融业比较，互联网金融的特点有以下几个方面：

第一，覆盖范围更加广。互联网模式下，顾客可以突破时间和地域的约束，在网上通过定向寻找来寻得所需要的金融资源，更加切合顾客的实际需求，从而使得顾客基础更加广泛。此外，互联网金融的客户大多以小、微型企业为主，在某种程度上来说，覆盖了部分传统金融服务的盲点，这无疑也扩大了金融服务的覆盖范围。

第二，发展迅速。随着计算机技术的迅速发展，以大数据和电子商务为依托的互联网金融毫无疑问会得到更加多样化的发展，使得互联网金融越来越人性化，越来越能够满足用户的多样化需求。以余额宝为例，上线仅仅18天，其累计用户数就高达250多万。

第三，成本低。资金供求双方在网络平台上自行实现信息甄别、定价和交易，省略了传统中介，减少了信息不对称的问题。此外，金融机构还可以节约建立站点的人力和物力成本。

第四，效率高。一方面，互联网金融以计算机为媒介，使得金融业务的整个操作流程完全标准化，业务处理速度也极大的提高了。另一方面，客户自行通过网络定向寻找金融资源，资金供求双方在网络平台完成金融交易，大大缩短了交易时间。以阿里小贷为例，商户从申请贷款到发放只需要短短几秒钟。

第五，风险大。风险大主要是由于管理弱。一来是由于风险控制弱，当下我国互联网金融还未接入人民银行征信系统，各大机构之间的信息共享机制也尚未建立起来，所以容易发生各类风险问题，例如众贷网的破产。

2 中小型企业融资难的背景

对我国中小型企业来说，融资难存在着两个方面的问题。一是融资渠道单一，这是整个金融市场决定的；二是原有的融资渠道难以拿到融资。对于中小企业来说，信用等级低且用于抵押的固定资产的缺少，使得其难以从传统银行拿到融资。特别的，自08年金融危机过后，我国经济一直处于转型时期，发展速度骤减使得就业岗位急剧减少，失业率也增高。而中小企业在解决这个问题上担任着重要角色。因此，解决中小企业融资难问题，助力中小企业稳健发展是一个非常重要的问题。

3 “互联网+金融”助力中小企业融资难中的优势

对于中小企业来说，相对以前单一的融资渠道，互联网金融使得中小型企业可获取融资的渠道趋向于多样化了。利用大数据监控中小型企业的信贷风险是电商平台为中小企业提供融资的重要前提。平台利用自身的优势积累中小企业大量的数据，并利用大数据算法进行记录分析，建立相对完善、科学、客观的评价体系，这种方式相较于传统金融机构信贷人员通过对中小企业历史数据的衡量，做出主观评价的方式来说，更为有利。而且，同传统的融资方式相比，利用互联网在大数据基础上对中小企业的融资资格进行审核，并快速匹配借贷双方，使得整个申贷流程被有效简化，为企业实现快速融资、及时把握市场机遇做出了重要贡献。

而电商平台充分利用自身的优势，在充分了解企业的经营状态的前提下，为中小企业提供资金支持，并充分利用大数据和云计算对这些中小企业的交易进行记录分析，作为后续融资的依据。这样的交互式融资管理模式，使得互联网金融的呆坏账率低于传统金融机构。此外，电商助力企业的发展，并在通过分析计算的基础上为中小企业制定合适的金融产品，借此到达互相促进，协同发展的目的。此外，互联网金融通过大数据对中小企业的信息进行及时的处理，并判断融资与否及其额度，使中小企业能及时获得资金，减少融资反应时间，减低企业经营风险。而对于电商平台来说，利用大数据对企业的交易信息进行动态记录，并通过算法分析得到企业经营信息，相比较传统金融机构对企业的财务报表分析的方法来说，这种方法获取的信息更为全面、客观、可信。这使得平台在一定程度上降低了提供融资的风险。此外，互联网金融覆盖了部分传统金融服务的盲点，这扩大了金融服务的覆盖范围，在一定程度上提高了金融的配置效率。

此外，在降低中小企业融资成本、实现中小企业个性化融资、建立微风险预警机制等方面也是有助力作用的。这主要和互联网金融简化了审贷流程，能够利用大数据为中小企业提供更加具有针对性的服务，高效准确的评估企业还款能力等方面的特点有关。

4 互联网金融基础上的中小企业融资模式

4.1 电商平台融资模式

电商平台融资模式就是由电商发起的小额贷款模式。贷款前，在中小企业发起贷款申请后，电商平台迅速进行网络数据分析，并借助第三方数据验证等方式对中小企业的真实财务状态及运行状况进行分析，并在此基础上对其还款能力进行科学评价。贷款后，电商平台将企业运行过程中的数据进行收集、整理、转换并最终形成大数据，以评价中小企业的信誉水平，从而进行风险防控工作，以此规避贷款风险。在电商平台融资模式下，中小企业能够更快、更容易获取融资，从而保证自身企业的正常运营。电商平台能够建立高效的风险防控机制，实现资金的优化配置。

4.2 众筹模式

众筹就是企业为获取融资通过互联网面向大众卖出部分股份的融资方式。大众投资者在投资后便获取相应股权，以便将来得到回报。一般来说，中小型企业首先要在众筹平台上发布融资信息吸引大众投资者。接着，大众投资者对信息进行甄别、确认后开始展开投资，获取股权。在我国，例如京东众筹、淘宝众筹、众筹网平台等都是比较突出的众筹平台。

4.3 P2P融资模式

P2P融资模式相较于其他的融资模式，最明显的特点是能够直接实现个人对企业、个人对个人的私人借贷。这时P2P网贷平台在整个融资过程中更多的是扮演一个桥梁的作用。即帮助中小企业寻找资金匹配的最佳合作伙伴。作为第三方存在的P2P网贷平台将信息透露给资金供给方和中小企业，资金供给方和中小企业，自行进行选择，即P2P融资模式是双向选择模式的。在此基础上P2P网贷平台通过线上、线下对中小企业的还款能力、信用记录等指标进行信息收集和分析。利用P2P融资模式可以有效降低企业经营以及融资交易过程中的资金消耗量。当下，我国在P2P模式上具有代表性的公司有陆金所、人人贷等。

5 互联网金融环境的优化建议

5.1 加大对信息技术的投入，进一步提高网络技术水平

互联网技术的发展及互联网环境的安全是互联网金融能够得到进一步发展的前提。也只有在我国网络技术水平得到进一步发展的基础上，才能够进一步促进我国互联网金融的发展，从而为中小型企业的融资提供更为安全、便捷的方便。使我国中小型企业更好更快的发展。

5.2 建立健全我国中小企业信用体系

利用大数据对中小企业的还款能力、运营水平进行分析的方式并不能完全规避信贷风险。且当下各大融资平台之间独立性极强，这就意味着，各平台之间信息共享系统还没有建立起来，而且，当下各大平台之间进行风险评估时，完全依赖于自身开发的软件技术。这毫无疑问是一个盲区。当一个企业在一个融资平台违约后，其有可能在其他的融资平台再次获得融资。这对于互联网金融的长期发展来说是十分不利的。因此，建立健全我国信用体系是十分有必要的。要完善我国中小企业信用体系，一方面，必须要做好宣传工作，使中小企业家深刻地意识到信用评级的重要性及违约的严重性，增强其信用意识。另一方面，各个互联网金融机构应进一步加强与各大银行的合作，充分利用国有银行的影响力，进一步完善整个信用体系。

5.3 提高建设互联网金融数据平台的建设水平

信息的收集、整理、分析是互联网金融机构评估是否为中小企业提供融资的重要的环节。但是，并不是所有的企业的信息都可以在网络上获得。所以，提高建设互联网金融数据平台的建设水平，建立一个更大、更完善的保密数据平台就十分重要了。而这就需要政府出台相应政策鼓励第三方数据公司的发展，从而加快第三方数据平台体系的建设。进一步促进互联网金融的稳健发展。

5.4 充分利用互联网金融的优势惠及更多的企业

互联网金融虽然在一定程度上缓解了传统金融机构覆盖范围小的问题，但其本身的短板也是十分明显的，那就是互联网金融服务的对象只针对能够利用网络平台的企业。根据互联网金融的特点来看，其本身具有的潜力是无穷的，其能够为更多的群体，例如农村中小企业提供服务。所以，应该充分利用互联网金融的优势惠及更多的企业，进一步促进整个金融市场的发展。同时助力我国中小企业的发展。

[1]曹秀丽.互联网金融助力中小企业发展研究[J].产业与科技论坛,2017,16(24):18-19.

[2]赵澜.如何运用互联网金融化解中小企业融资难[J].商场现代化,2017,(18):175-176.