田德乐 唐 聪

摘要：本文从银行卡产业的经济特征出发，结合其运行机制，分析交换费在银行卡定价中的作用；继而根据我国银行卡定价中存在的问题，提出一些解决措施。

关键词：银行卡；定价机制；交换费

一、引言

银行卡产业是以电子信息技术为基础，由发卡、收单、专业化服务组织和商户、消费者共同组成的。银行卡产业是一个典型的双边市场，通过某个交易平台使得终端用户形成互动，并通过适当的定价使市场的每一端都能够参与的一类市场。同时，银行卡产业作为典型的网络产业，具有间接网络外部性(Network externality)与使用外部性(usage extemality)。间接网络外部性是指消费者对一种产品的使用增加了另一种产品的价值。而使用外部性，即市场一方的需求决策影响另一方的成本和收益，也就是说，支付系统的一端用户的选择决策，会对另一端用户产生影响，但在做选择决策时，双方不会考虑这种影响。

从上面的分析可以看出，正是在银行卡产业中，存在着两大特殊特征，在研究银行卡价格结构问题时，才存在双边市场中两边不同价格和相互联系的关键价格——交换费。

二、银行卡产业运行机制

如上图所示，当交易发生时，持卡人从商户那里购买商品后向发卡机构支付商品价格和卡费p+m。发卡银行收到这笔资金后，将扣除交换费后的p－t支付给收单机构。收单机构将收到的资金扣除商户扣率之后，将剩余p-d支付给商户。商户扣率由“交换费+银行卡组织网络服务费十收单服务费”这三部分组成。因此，研究银行卡定价机制，就是研究商户扣率的形成机制和分配机制。

三、我国现行银行卡定价机制

我国银行卡采用统一定价机制，由人民银行按照基本商户行业粗放分类来制定商户扣率，并规定相关主体的利润比例。人民银行1999年Ⅸ银行卡业务管理办法*中规定，从商户处收取的手续费按发卡银行、收单银行和信息交换中心以8:1:1的比例进行分配。该方案考虑了发卡银行在前期市场推广中所付出的较大成本，给予发卡银行较大的利润分成，但却忽视了收单机构的利益，难以形成对收单机构的有效激励。针对8:1:1分配机制存在的利益扭曲问题，人民银行2004年126号文件(《中国银联入网机构银行卡跨行交易收益分配办法》)，对现行的商户扣率分配机制规定为：发卡机构、转接机构(即中国银联)和收单机构的利润比例为7:1:X。该分配机制固定了發卡机构与银联的收益，没有规定收单机构的扣率，收单机构在开发商户过程中可依据自身成本、市场需求状况与商户协商确定扣率水平，该机制可以有效激励收单机构拓展受理市场的积极性。

四、我国银行卡定价存在的问题

1.商户扣率缺乏激励机制。收单机构向特约商户收取的手续费，通常称为商户扣率，在同一行业使用相同扣率的机制下，随着商户经营规模的扩大，商户的扣率也会逐渐提高，容易引起商户抵制银行卡，形成银商之间的矛盾。

2.缺乏产品细分的差别定价。总体上看，银行卡分为信用卡与借记卡，目前中国的银行卡手续费采取的是对信用卡和借记卡的统一定价，但由于信用卡与借记卡的成本构成存在较大差异。因此，统一定价未能合理反映两种类型银行卡的差异成本。

五、解决措施

为进一步完善银行卡受理市场建设，提高卡基支付对经济发展及社会进步的促进作用，制定合理、灵活、多样性的定价机制，是银行卡产业持久健康发展的关键所在。

1.按交易规模实施差别定价。按交易规模实施差别定价即对每一类商户，按其交易规模划分出区间，根据交易区间实施超额累退制定价方案或者两部收费方案。首先，采用超额累退制定价机制，即先设定各大类的基准扣率，以商户月均刷卡交易金额为度量标准，划分出区间，根据所在区间，确定交换费扣率。第二，采用两部收费方案，即以商户的月均刷卡交易额为标准划分出折扣区间，采用“固定费用+比例”的形式，对商户的每笔交易金额，都先收取一笔相对较低的固定费用，超出部分再按比例收取手续费。

2.按银行卡类别差别定价。按国际卡组织的通行惯例，借记卡的扣率应低于贷记卡的扣率。我国目前发行的银行卡中大部分是借记卡，适时对银行卡产品进行细分，并依其成本状况制定差别定价是未来中国银行卡产业发展的必经之路，也是适应国际竞争的需要。

3.发卡银行应进一步提高服务水平。目前，我国发卡银行普遍存在重发卡、轻管理的现象，一方面对银行卡发卡业务缺乏有效的成本控制；另一方面，在为客户提供服务时，同质化现象比较严重。因此，发卡银行可以把外围的制卡、收单以及POS维护等服务交给相关专业化公司运作，集中做好发卡、营销等核心业务，通过提高银行卡的附加值来提升自身的服务水平，这不仅会提高发卡行的运作效率，同时也会降低发卡成本。